경제25 삼성전자 노사합의 (자사주성과급, 주가전망, 투표결과) SAMSUNG BRIEF 2026년 5월 21일 노사합의 심층 분석 · 파업 90분 전 타결 오랫동안 투자해온 제 경험에 의하면, 노사합의라는 단어가 나올 때 대부분의 투자자들은 "임금 좀 올려줬겠지"라고 넘기고 끝이에요. 저도 처음엔 그랬습니다. 그런데 이번 합의안을 실제로 뜯어보는 순간, 이건 임금 협상이 아니라 주가 상승 엔진을 설계한 거라는 직감이 왔어요. 주식 인생에서 이런 유형의 노사합의는 처음 봤습니다. 임금 협상이 아니에요:자사주 성과급이 숨긴10년짜리 주가 엔진 성과급 상한선 없음 + 전액 자사주 지급 + 10년 유지. 이 세 가지가 동시에 작동하면 어떻게 되는지, 구조를 같이 뜯어볼게요. DS부문 성과급 상한선 없음 · 사업 성과 10.. 2026. 5. 21. 코스피 반등 (숏커버링, 베라 루빈, 락업 랠리) MARKET BRIEF 2026년 5월 21일 코스피 대폭등 · 단일 거래일 +7% 오랫동안 투자해온 제 경험에 의하면, 악재가 사라질 때 주가가 가장 빠르게 오른다는 걸 알면서도 막상 그 순간 행동으로 옮기는 게 얼마나 어려운지를 반복해서 경험했어요. 파업 공포가 극에 달했던 어제 손절한 분들, 그리고 오늘 7% 폭등을 구경만 한 분들. 저도 그런 경험이 있거든요. 악재가 사라지면 호재가 생긴 것보다 주가가 더 크게 오른다는 말이 그냥 격언이 아니라 시장의 물리 법칙이라는 걸 오늘 다시 한번 확인했습니다. 악재 소멸이호재 등장보다더 크게 오릅니다:코스피 7% 폭등의 구조 삼성전자 파업 철회 + 엔비디아 호실적이 겹치며 숏커버링 불기둥이 터졌어요. 하지만 진짜 질문은 오늘.. 2026. 5. 21. 애플의 전략 (하드웨어 해자, 유통망, 투자 시나리오) APPLE AI BRIEF 2026년 5월 20일 WWDC 2026 사전 분석 · 애플 AI 전략 오랫동안 투자해온 제 경험에 의하면, 기술 경쟁에서 가장 무서운 선수는 1등 기술자가 아니에요. 1등이 지나가야 하는 길목을 선점한 자였습니다. 마이크로소프트가 윈도우로 소프트웨어 제국을 만들었을 때, 정작 가장 큰 돈을 번 건 운영체제를 만든 사람들이 아니라 그 플랫폼 위에서 유통망을 쥔 사람들이었어요. 저는 처음엔 "애플은 AI에서 뒤처졌다"고 생각했지만, 지금 애플이 만들고 있는 것을 보면서 그게 아니라는 걸 깨달았습니다. 그건 길목이에요. AI에서 뒤처진 게아닙니다:애플은 길목을 짓고 있어요 챗GPT, 구글 제미나이가 금을 캐는 광부라면, 애플은 그들이 반드시 지나가야.. 2026. 5. 20. 삼성전자 총파업 (긴급조정권, 참여율, ETF수급) SAMSUNG STRIKE BRIEF 2026년 5월 20일 긴급 분석 · 삼성전자 총파업 5월 21일 오랫동안 투자해온 제 경험에 의하면, 파업이라는 단어가 뉴스 헤드라인에 뜨는 순간 시장은 언제나 과잉 반응을 먼저 해요. 2024년 삼성전자 첫 파업 때도 그랬습니다. "삼성이 망한다"는 공포가 극에 달했지만, 결국 주가는 사상 최고가를 경신했어요. 그때 공포에 팔았던 게 실수였다는 걸 뼈저리게 느꼈습니다. 이번에도 언론이 앞서가는 느낌이 드는 건 그 경험 때문이에요. 파업이라는 단어에 반응하기 전에 숫자를 먼저 확인해야 합니다. 파업이라는 단어보다참여율과 긴급조정권을먼저 확인하세요 노사 14시간 협상 결렬, 장중 8% 급락. 그런데 노조 내부는 분열되어 있고, 5.. 2026. 5. 20. AI 토큰 변화에 대하여 (패러다임 전환, 제본스의 역설, 투자 전망) AI ECONOMICS BRIEF 2026년 5월 20일 AI 토큰 경제학 · 패러다임 전환 분석 오랫동안 투자해온 제 경험에 의하면, 새로운 기술 패러다임이 전환될 때 가장 먼저 해야 할 일은 그 시대의 기본 단위가 무엇인지 파악하는 거예요. 인터넷 시대엔 '클릭'이었고, 모바일 시대엔 '다운로드'였습니다. 그 기본 단위를 누가 공급하고 누가 소비하는지를 알면, 돈의 흐름이 보였어요. 젠슨 황이 "연봉 50만 달러짜리 엔지니어가 매년 25만 달러어치의 토큰을 소비하지 않으면 위기"라고 선언하는 걸 듣는 순간, AI 시대의 기본 단위가 토큰이라는 걸 직감했습니다. 그리고 그 흐름을 이해하면 투자의 방향이 보인다는 것도요. AI 시대의 기본 단위가바뀌었습니다:토큰이 싸질수록총비용이 폭등하.. 2026. 5. 20. LG전자 피지컬 AI (클로이, 악시움, 엑사원, CDU) PHYSICAL AI BRIEF 2026년 5월 19일 LG전자 피지컬 AI · 클로이·악시움·엑사원·CDU 오랫동안 투자해온 제 경험에 의하면, 가장 큰 실수 중 하나는 "이미 안다"는 착각에서 나왔어요. 오래 알던 회사일수록 "거기서 뭔 새로운 게 나오겠어?"라고 단정하고 제대로 들여다보지 않는 거죠. 저도 LG전자를 오랫동안 '냉장고랑 세탁기 잘 만드는 회사'로만 봐왔습니다. 그런데 엔비디아 로보틱스 부문 수장과 구글 딥마인드 CEO가 같은 날 여의도 LG 트윈타워를 방문했다는 소식을 접한 순간, 제가 심각하게 잘못 보고 있었다는 걸 깨달았어요. 냉장고 만드는 회사가아니었어요:LG전자가 피지컬 AI인프라 기업으로 바뀌고 있습니다 엔비디아·구글 딥마인드가 같은 날 여의도를 .. 2026. 5. 19. 이전 1 2 3 4 5 다음
